Spettabile Borsa Italiana S.p.A. Piazza Affari, 6 20123 Milano

Milano, 29 Aprile 2016 OGGETTO: RETTIFICA DI CERTIFICATES EMESSI DA UNICREDIT BANK AG A SEGUITO DI EVENTO DI NATURA STRAORDINARIA Descrizione dell'EVENTO DI NATURA STRAORDINARIA: L'Assemblea degli azionisti Fiat Chrysler Automobiles N.V. (in breve FIAT-FCA) ha approvato una scissione, che costituisce il passaggio iniziale dell'operazione precedentemente annunciata relativa alla distribuzione ai titolari delle azioni ordinarie FIAT-FCA delle azioni ordinarie di RCS MediaGroup S.p.A. (in breve RCS) detenute da FIAT-FCA (si vedano gli avvisi di Borsa Italiana n. 7282 del 18 aprile 2016, n. 7433 del 20 aprile 2016 e avvisi IDEM n. 7458 del 20 aprile 2016 e n. 8341 del 29 aprile 2016). In particolare, è previsto il trasferimento della partecipazione in RCS a Interim One B.V. (secondo il rapporto di n. 1 azione Interim One B.V. ogni n. 1 azione FIAT-FCA posseduta) e successiva liquidazione di Interim One B.V. con conseguente assegnazione di azioni RCS agli azionisti FIAT-FCA nel rapporto di n. 0.067746 azioni ordinarie RCS (prive di valore nominale) per ogni n. 1 azione ordinaria FIAT-FCA (del valore nominale di 0.01 Euro) posseduta. Al fine di mantenere invariata la posizione degli investitori dei Certificati emessi da UniCredit Bank AG, subordinatamente al perfezionamento dell'operazione (che sarà reso noto con avviso di Borsa Italiana entro le ore 7:59 del 2 maggio 2016), con efficacia a partire dall'inizio delle negoziazioni del 2 maggio 2016, in linea con le modalità di rettifica del mercato dei derivati IDEM, i valori di Strike, il Valore Iniziale del Componente il paniere e caratteristiche degli strumenti applicabili, vengono rettificati come indicato in Tabella 1, in base al coefficiente di rettifica determinato e pubblicato da IDEM al termine delle contrattazioni in data 29 aprile 2016. Si precisa che: - i Certificati con Sottostante costituito da un'azione ordinaria Fiat Chrysler Automobiles N.V. sono rettificati in base al coefficiente di rettifica 0.994559 - i Certificati con Sottostante o Componente il Paniere composto da un'azione ordinaria Fiat Chrysler Automobiles N.V. ed 0.1 azioni ordinarie Ferrari N.V. sono rettificati in base al coefficiente di rettifica 0.996514 Infine, si precisa che i valori rettificati dei Certificati Minifuture indicati in Tabella 1 sostituiscono i valori dell'avviso di Borsa Italiana n. 8331 del 29 aprile 2016. Tali rettifiche sono efficaci dal 2 maggio 2016, subordinatamente al verificarsi delle condizioni sopracitate. Data di efficacia: 2 maggio 2016 (subordinatamente al perfezionamento dell'operazione)

UniCredit Bank AG Succursale di Milano Piazza Gae Aulenti, 4 ­ Torre C 20154 Milano, Italia Tel. +39 02 8862-1 Sede in Milano, Italia Banca iscritta all'Albo delle Banche (codice ABI 03081.7) Codice Fiscale, Partita IVA e n. Iscrizione al Registro delle Imprese di Milano 09144100154

Consiglio di Gestione: Dr. Theodor W eimer (Portavoce), Dr. Andreas Bohn, Peter Buschbeck, Jürgen Danzmayr, Lutz Diederichs, Peter Hofbauer, Heinz Laber, Andrea Varese Presidente del Consiglio di Sorveglianza: Federico Ghizzoni

Forma legale: Aktiengesellschaft Capitale Sociale EUR 2.407.151.016 interamente versato Sede Legale: Monaco, Germania N. iscrizione al Court Register di Monaco HR B 421 48 Tax-Id.No.: 143/102/30007 VAT Reg.No.: DE 129 273 380 www.unicreditgroup.eu


-

Coefficiente di rettifica: - Per gli strumenti con Sottostante costituito da un'azione ordinaria Fiat Chrysler Automobiles N.V.: coefficiente di rettifica 0.994559 - Per gli strumenti con Sottostante o Componente il Paniere composto da un'azione ordinaria Fiat Chrysler Automobiles N.V. ed 0.1 azioni ordinarie Ferrari N.V.: coefficiente di rettifica 0.996514

-

Codice ISIN dell'azione sottostante: Fiat Chrysler Automobiles N.V. (NL0010877643) Mercato dei derivati di riferimento: IDEM Caratteristiche dei certificates/cw ante e post rettifica in forma tabellare: si veda Tabella 1

UniCredit Bank AG Succursale di Milano


Tabella 1:
IS IN Tipologia Sottostante Precedente Strike Nuovo Strike Precedente Barriera % Precedente Barriera Nuova Barriera Precedente Bonus % e Cap % Precedente Cap Nuovo Cap

un paniere composto da DE000HV4AFM1 Bonus Cap un'azione ordinaria Fiat Chrysler Automobiles N.V. (NL0010877643) e 0.1 azioni ordinarie Ferrari N.V. (NL0011585146) un paniere composto da DE000HV4ANZ7 Bonus Cap un'azione ordinaria Fiat Chrysler Automobiles N.V. (NL0010877643) e 0.1 azioni ordinarie Ferrari N.V. (NL0011585146) un paniere composto da DE000HV4AN05 Bonus Cap un'azione ordinaria Fiat Chrysler Automobiles N.V. (NL0010877643) e 0.1 azioni ordinarie Ferrari N.V. (NL0011585146) Fiat Chrysler Automobiles N.V Fiat Chrysler Automobiles N.V Fiat Chrysler Automobiles N.V Fiat Chrysler Automobiles N.V Fiat Chrysler Automobiles N.V un paniere composto da DE000HV4ARX3 Top Bonus un'azione ordinaria Fiat Chrysler Automobiles N.V. (NL0010877643) e 0.1 azioni ordinarie Ferrari N.V. (NL0011585146) un paniere composto da DE000HV4AVD7 Reverse Bonus Cap un'azione ordinaria Fiat Chrysler Automobiles N.V. (NL0010877643) e 0.1 azioni ordinarie Ferrari N.V. (NL0011585146) 13.9692 13.9205 125% 17.4615 17.4006 114.50% 11.9437 11.9020 13.8493 13.801 85% 11.7719 11.7309 117.50% 16.2729 16.2162 13.0699 13.0243 75% 9.8024 9.7682 126% 16.4681 16.4106 13.0699 13.0243 75% 9.8024 9.7682 121% 15.8146 15.7594 12.0407 11.9987 80% 9.6326 9.599 126% 15.1713 15.1184

DE000HV4A6N1 DE000HV4BFR8 DE000HV4BFQ0 DE000HV4BFS6 DE000HV4BFT4

Bonus Cap Bonus Cap Bonus Cap Bonus Cap Bonus Cap

6.62 6.68 6.68 6.68 6.68

6.584 6.6437 6.6437 6.6437 6.6437

80% 75% 65% 70% 70%

5,296 5,01 4,342 4,676 4,676

5.2672 4.9828 4.3184 4.6506 4.6506

122% 115% 108% 119,5% 127,5%

8,0764 7,682 7,2144 7,9826 8,517

8.0325 7.6403 7.1752 7.9392 8.4707


Paniere composto da: DE000HV4AV05 Bonus Cap Worst of Telecom Italia un paniere composto da 14.249 14.1993 65% 9.2619 (Evento Barriera) 124.50% -

un'azione ordinaria Fiat Chrysler Automobiles N.V. (NL0010877643) e 0.1 azioni ordinarie Ferrari N.V. (NL0011585146)

Paniere composto da: DE000HV4AV21 Bonus Cap Worst of Intesa Sanpaolo un paniere composto da 14.249 14.1993 65% 9.2619 (Evento Barriera) 121% -

un'azione ordinaria Fiat Chrysler Automobiles N.V. (NL0010877643) e 0.1 azioni ordinarie Ferrari N.V. (NL0011585146)

IS IN

Tipologia un paniere composto da

Sottostante

Precedente Strike

Nuovo Strike

Precedente Barriera %

Precedente Barriera

Nuova Barriera

DE000HV4AP52

Cash Collect

un'azione ordinaria Fiat Chrysler Automobiles N.V. (NL0010877643) e 0.1 azioni ordinarie Ferrari N.V. (NL0011585146) un paniere composto da un'azione ordinaria Fiat Chrysler Automobiles N.V. (NL0010877643) e 0.1 azioni ordinarie Ferrari N.V. (NL0011585146) un paniere composto da un'azione ordinaria Fiat Chrysler Automobiles N.V. (NL0010877643) e 0.1 azioni ordinarie Ferrari N.V. (NL0011585146)

14.4488

14.3984

75%

10.8366

10.7988

DE000HV4AP60

Cash Collect

14.4488

14.3984

90%

13.0039

12.9586

DE000HV4ATM2

Express

13.7493

13.7014

70%

9.6245

9.591


un paniere composto da un'azione ordinaria Fiat Chrysler Automobiles N.V. (NL0010877643) e 0.1 azioni ordinarie Ferrari N.V. (NL0011585146)

DE000HV4AT17

Express

13.7493

13.7014

50%

6.8747

6.8507

Paniere composto da: - Telecom Italia DE000HV4AV47 Cash Collect Worst of - un paniere composto da un'azione ordinaria Fiat Chrysler Automobiles N.V. (NL0010877643) e 0.1 azioni ordinarie Ferrari N.V. (NL0011585146) Paniere composto da: DE000HV4AV54 Cash Collect Worst of Intesa Sanpaolo un paniere composto da 14.249 14.1993 65% 9.2619 9.2295 14.249 14.1993 65% 9.2619 9.2295

un'azione ordinaria Fiat Chrysler Automobiles N.V. (NL0010877643) e 0.1 azioni ordinarie Ferrari N.V. (NL0011585146)

Paniere composto da: DE000HV4AZN7 Cash Collect Worst of Enel Telecom Italia 13.1298 13.084 65% 8.5344 8.5046

- un paniere composto da un'azione ordinaria Fiat Chrysler Automobiles N.V. (NL0010877643) e 0.1 azioni ordinarie Ferrari N.V. (NL0011585146)


ISIN DE000HV4BC56 DE000HV4A8F3 DE000HV4A8H9 DE000HV4A8J5

Tipologia Mini Future Mini Future Mini Future Mini Future

Sottostante Fiat Chrysler Automobiles N.V Fiat Chrysler Automobiles N.V Fiat Chrysler Automobiles N.V Fiat Chrysler Automobiles N.V

Call/Put Call Call Put Put

Precedente Strike 4.3344 4.6532 7.8975 8.8847

Nuovo Strike 4.3108 4.6278 7.8545 8.8363

Precedente Barriera 4.6 4.92 7.45 8.4

Nuova Barriera 4.574971 4.89323 7.409465 8.354296 1 1 1 1

Precedente Multiplo

Nuovo Multiplo 1.005471 1.005471 1.005471 1.005471

Data di efficacia della rettifica: 2 maggio 2016 (subordinatamente al perfezionamento dell'operazione) Cordiali saluti, UniCredit Bank AG